Hazine ve Maliye Bakanlığı, küresel piyasalarda 6 yıl vadeli dolar cinsi sukuk (kira sertifikası) ihracı gerçekleştirmek üzere bir grup uluslararası bankayı yetkilendirdi. Yetkilendirilen bankalar arasında Citigroup, Deutsche Bank, Emirates NBD Capital, HSBC, Standard Chartered Bank ve Vakıf Katılım Bankası yer alıyor. İhracın önümüzdeki günlerde tamamlanması ve Türkiye'nin bu yılki dış borçlanma programına katkı sağlaması bekleniyor.
Küresel piyasalarda sukuk ihracı
Türkiye, daha önce de benzer vadeli sukuk ihraçlarıyla uluslararası borçlanma piyasalarında yer almıştı. Hazine, 2024 yılı başında 10 yıl vadeli dolar cinsi sukuk ihracından 2,5 milyar dolar gelir elde etmişti. Yeni ihracın büyüklüğüne ilişkin resmi bir açıklama yapılmazken, piyasa kaynakları ihraç tutarının 1-2 milyar dolar aralığında olabileceğini öngörüyor. Faizsiz borçlanma enstrümanlarına olan talep, özellikle Körfez ülkeleri ve Malezya gibi İslami finans merkezlerinden gelen yatırımcılar tarafından artarak devam ediyor.
Ekonomik arka plan
Sukuk, faiz içermeyen ve varlığa dayalı bir borçlanma aracı olarak İslami finans prensiplerine uygun şekilde yapılandırılıyor. Türkiye, son yıllarda sukuk ihraçlarını çeşitlendirerek hem döviz hem de TL cinsinden piyasada işlem hacmini artırdı. Bu ihraç, cari açığın finansmanı ve döviz rezervlerinin güçlendirilmesi açısından önem taşıyor. Ekonomi yönetimi, benzer borçlanma araçlarıyla dış finansman kaynaklarını genişletmeyi hedefliyor.
Hazine'nin dolar cinsi borçlanmaları, aynı zamanda Türkiye'nin kredi notu ve risk primine ilişkin sinyaller veriyor. S&P, Moody's ve Fitch gibi derecelendirme kuruluşlarının Türkiye için değerlendirmeleri ihracın maliyetini etkileyen unsurlar arasında. Yetkilendirilen bankalar, yatırımcı talebine göre faiz oranını ve vadeyi belirleyecek.
